마진/레버리지 트레이딩 이란?

CFD(Contract for Difference)와 같은 금융 파생 상품을 거래할 때, 거래자는 포지션을 열거나 유지하기 위해 자신의 자본의 일부만을 제공하면 됩니다. 이 작은 자본의 일부를 마진이라고 합니다.

마진은 수수료나 거래 비용이 아니며, 단순히 거래를 유지하고 해당 거래의 잠재적 손실을 커버할 수 있는지 확인하기 위해 중개업체가 자산의 일부를 보유하는 것입니다.

1랏을 거래하기 위해(EURUSD)에 필요한 마진은 209.29입니다. 이 금액은 계좌 잔액에서 공제되지 않으며 자산에 영향을 미치지 않습니다. 그러나 이는 “가용 마진(Free Margin)”을 줄이는데, 이는 자산에서 마진을 뺀 금액으로 계산됩니다. 즉, 8775.13 – 209.29로 계산됩니다.

마진 레벨은 자산을 사용된 마진으로 나누어 계산됩니다. 이 경우 8775.13을 209.29로 나눈 결과를 의미합니다.

마진 레벨은 중요한 지표로, 대부분의 중개업체가 자본을 보호하기 위해 손실 포지션을 강제 청산하는 안전망을 두기 때문입니다. 이를 “스톱아웃(Stop-Out)”이라고 합니다. 스톱아웃 레벨은 중개업체에 따라 다를 수 있으며, ZeroMarkets의 경우 스톱아웃 레벨은 마진 레벨 50%입니다.

마진 레벨이 100% 아래로 떨어지기 전에 중개업체는 “마진 콜(Margin Call)”을 보내어 경고합니다. 이를 통해 손실을 최소화하고 계정을 보호할 수 있습니다.

마진 콜은 중개업체가 여러분의 마진 레벨이 권장 레벨보다 크게 낮아져서 스톱아웃의 위험에 처한 것을 알려주는 것입니다. 일반적으로 자산이 사용된 마진과 비슷하거나 그에 가까울 때, 마진 레벨도 매우 낮을 것으로 예상됩니다.

마진 콜 알림을 받았을 때 스톱아웃을 피하려면 다음과 같이 할 수 있습니다:

자산을 더 예금하여 자산(Equity)을 높입니다.

사용된 마진을 낮추기 위해 포지션을 청산합니다.

마진 콜을 받고 스톱아웃을 피하려면 사용된 마진, 가용 마진 및 마진 레벨에 주의를 기울이는 것이 중요합니다.

마진과 레버리지

마진은 거래 포지션을 열고 유지하기 위해 내야 하는 “선금”이라고 생각할 수 있습니다. 그러나 1 표준 로트는 해당 통화의 100,000 단위와 동일하며, 심지어 1 마이크로 로트 또는 0.01 표준 로트와 같이 가장 작은 금액도 1,000 단위로 구성됩니다. 예를 들어, USDCAD를 거래한다면 1 마이크로 로트는 1,000 달러에 해당합니다.

이것은 안전하게 거래하려면 심지어 마이크로 로트라도 몇 천 달러의 자본이 필요하다는 것을 의미합니다. 트레이더들은 레버리지를 활용하여 필요한 마진을 낮추고 더 크고 더 많은 포지션을 열 수 있습니다.

USDCAD의 1 마이크로 로트를 직접 거래하는 경우 필요한 마진은 1,000 달러이지만 50:1 레버리지를 사용하면 필요한 마진은 1,000/50 = 20 달러입니다. 따라서 20 달러의 자본만 있으면 1,000 달러 가치의 포지션을 열 수 있습니다. 더 큰 포지션을 열 수 있는 능력은 직접적으로 pip 가치에 영향을 미치며, 따라서 잠재적인 이익 또는 손실에도 영향을 미칩니다.

레버리지 500:1로 EURUSD의 1 랏을 거래하는 경우 필요한 마진을 계산하는 방법은 다음과 같습니다.

단계 1: 거래할 랏 수에 대한 계약 규모를 계산합니다.

FX에서 1 랏은 100,000 단위입니다.

즉, 1 랏은 100,000 유로 (기초 통화)로 평가됩니다.

단계 2: 계정이 미국 달러 (USD)로 되어 있다면 해당 환율로 곱합니다.

100,000 단위 x 1.0578 (EURUSD 환율)

= 105,780 미국 달러.

이제 1랏의 EURUSD 포지션을 열려면 105,780 미국 달러의 자본/가용 마진이 필요합니다.

단계 3: 레버리지를 사용하여 필요한 마진을 찾기 위해 해당 값을 마진 비율로 나눕니다.

105,780 / 500

= 211.56 미국 달러

따라서 필요한 마진은 211.56 미국 달러입니다.